信貸資源持續賦能小微企業

　　2023年金融機構引金融“活水”持續賦能小微企業，提高了小微企業加大融資規模、擴大生產的底氣。但是，中小微企業自身規模小、信用不完善、輕資產的特點也使得部分金融機構出現“惜貸”“畏貸”現象。展望2024年，多部門多舉措合力破解小微企業融資難、融資貴，這對于拉動實體經濟增長具有重要意義。

　　加大信貸資源投入

　　2023年普惠小微企業融資呈現“量增、面擴、價降”的良好局面。2023年前三季度，一年期和五年期貸款市場報價利率(LPR)分別下降20個基點、10個基點，企業貸款利率進一步下行，融資成本的下降使得小微企業經營信心得到很大提升。

　　回顧2023年，銀行業持續投放信貸資源，深度激活各類經營主體活力。數據顯示，2023年三季度末，銀行業金融機構用于小微企業的貸款(包括小微型企業貸款、個體工商戶貸款和小微企業主貸款)余額69.2萬億元，其中單戶授信總額1000萬元及以下的普惠型小微企業貸款余額28.4萬億元，同比增長23.9%。

　　“隨著普惠小微貸款支持工具、支農支小再貸款等落地生效，有效助力民營小微企業紓困解難。”中國銀行研究院研究員葉銀丹表示，從2023年普惠貸款結構看，普惠小微貸款繼續保持增量、擴面態勢，貸款結構不斷優化，2023年前三季度普惠型小微企業貸款增量較大，在支持小微企業恢復發展方面取得積極成效。

　　2023年以來，一系列利好小微企業的政策接續出臺，全面為小微企業融資、發展“保駕護航”。中央經濟工作會議提出，引導金融機構加大對科技創新、綠色轉型、普惠小微、數字經濟等方面的支持力度。2023年10月份，國務院出臺《關于推進普惠金融高質量發展的實施意見》，鼓勵金融機構開發符合小微企業、個體工商戶生產經營特點和發展需求的產品和服務，加大首貸、續貸、信用貸、中長期貸款投放。

　　從商業銀行信貸投放看，多地不斷細化普惠小微舉措，推動金融資源下沉，做好金融接續服務。江西省全南縣金融服務中心主任黃海彥表示，通過企業擔保貸、小微信貸通等線上融資模式創新，鼓勵金融機構優化數字普惠服務，加大對小微企業的信貸接續支持。同時，積極開展銀企對接活動，全南農商銀行推出“續貸保”貸款業務，截至目前累計辦理貸款1.8億元，為56戶中小微企業主提供續貸紓困，支持小微經營主體可持續發展。

　　小微企業的穩定發展對實體經濟至關重要。葉銀丹表示，金融機構加大對普惠小微的支持，可以降低其面臨的經營風險，減少不良貸款率，從而提升金融機構信貸資產質效。各類商業銀行在深化普惠小微金融服務的同時應進行更多針對性的產品創新，滿足這一領域不同層次、不同類型企業的金融需求。

　　強化“雙鏈”金融服務

　　產業鏈供應鏈金融有助于提升服務小微企業質效。2023年，中國人民銀行等八部門聯合印發《關于強化金融支持舉措 助力民營經濟發展壯大的通知》提出，銀行業金融機構要加大首貸、信用貸支持力度，積極開展產業鏈供應鏈金融服務。專家表示，金融機構通過加大對普惠小微產業鏈供應鏈金融服務支持，從而有助于推動整體經濟的穩定增長。

　　中國人民大學中國普惠金融研究院研究員王瀟靚表示，產業鏈供應鏈金融是金融服務小微企業的重要陣地，以核心企業與上下游企業之間的業務合同為擔保，向供應鏈上下游企業提供貸款額度。2023年以來，銀行業金融機構在產業鏈供應鏈金融領域持續發力，為維護產業鏈供應鏈穩定、暢通國民經濟循環發揮了突出作用，進一步提升了小微企業融資的便利性。

　　理順機制推動產業鏈供應鏈金融服務升級。“基于‘雙鏈’金融上的小微企業參與方多元、銀行內部協同涉及部門廣的特點，2023年以來，商業銀行通過建立相適配的業務管理機制，強化部門聯動、內外聯動，‘雙鏈’金融服務半徑不斷擴大。”中國人民大學中國普惠金融研究院研究員侯力銘表示，商業銀行通過與外部優質的供應鏈金融平臺公司合作，提升獲客效率和業務規模，長期來看，還是要增加人才儲備，提高運營和風控能力。另外，商業銀行要深入調查，摸清產業鏈供應鏈上下游的實際情況，配套差異化的信貸產品、服務、管理和政策，建立起自身比較優勢。

　　對于商業銀行來說，開展產業鏈供應鏈金融服務是一項系統性任務，不可能一蹴而就。接下來，商業銀行還應在合規要求、風險管理等方面做好規劃，才能更好為產業鏈供應鏈各方提供優質金融服務。葉銀丹表示，商業銀行在開展產業鏈供應鏈金融相關業務時要嚴格遵守監管規定，確保自身經營活動合規性。此外，商業銀行要建立完善的風險評估體系，確保在為產業鏈供應鏈各方提供金融服務時能夠有效控制風險。

　　破解融資難點堵點

　　受市場需求不足和疫情沖擊，小微企業經營和盈利能力受到一定程度影響。中國普惠金融研究院小微企業調研顯示，部分小微企業還存在著資金緊張的壓力，融資難、融資貴等問題依然面臨挑戰。

　　興業研究公司金融監管高級研究員陳昊表示，小微企業由于初創期時間較短、財務數據不完整、尚未擁有信用信息數據等多方面原因而難以向銀行提供充足的信用信息，進而未能充分獲得銀行授信和貸款，即使獲得了貸款，為了彌補潛在的信用風險可能，貸款利率也相對較高。當前小微企業融資難點在于資金的需求和供給雙方之間的信息不對稱。

　　對此，《中共中央 國務院關于促進民營經濟發展壯大的意見》提出，健全中小微企業和個體工商戶信用評級和評價體系，加強涉企信用信息歸集，推廣“信易貸”等服務模式。天眼查數據研究院高級分析師陳倞表示，打通小微企業融資難點要促進雙邊信息對稱，商業銀行要拓展運用金融科技、多主體多部門合作等渠道，疏通小微企業融資堵點，不僅可以減少雙邊信息不對稱帶來的融資成本壓力，還能加快破解小微企業融資難問題。

　　2023年以來，商業銀行通過小微企業信用數據共享的方式，加速破除“信息孤島”，進一步增強金融服務小微企業精準度。在廣西，桂林銀行和玉林稅務部門以信用信息共享方式創新金融產品，持續擴大普惠小微服務范圍。“我們獲得桂林銀行100萬元的‘銀稅互動’貸款，公司的資金鏈得到了保障，也保住公司旗下農戶的基本收入。”廣西博農慧農業科技有限公司總經理朱海英表示。據統計，2023年1月至10月，桂林銀行在玉林市通過“銀稅互動”累計投放貸款約20億元，有效化解了中小微企業融資“煩惱”。

　　“多部門合力向銀行提供更多樣和準確的小微企業信用信息，不但可以幫助銀行加快釋放貸款，而且對于探索破解小微企業融資難具有重要意義。”葉銀丹表示，未來，還需要進一步完善信用評級和評價體系，以此激勵中小微企業和個體工商戶主動維護信用記錄，進而增強融資能力，推動其發展壯大。

　　展望新的一年，降低銀企信息不對稱，將有效打破銀行“惜貸”“畏貸”現象。陳昊建議，一方面需要政務機構和公用事業單位探索合法合規地開放更多的企業和企業主相關信用信息，例如稅收、社保、公積金等數據；另一方面，隨著數據交易市場體系的逐步完善，可以進一步加強數據交易制度，吸引銀行進入數據交易市場合法合規獲得多樣化的替代數據，進而精準了解小微企業實際情況，推動普惠金融走向高質量發展階段。

　　王寶會