證監會行政執法“長牙帶刺”

　　上半年查辦證券期貨違法案件489件 罰沒款超去年全年總和

　　8月16日，中國證監會發布2024年上半年證監會行政執法情況綜述。據了解，上半年，證監會查辦證券期貨違法案件489件，作出處罰決定230余件、同比增長約22%，懲處責任主體509人（家）次、同比增長約40%，市場禁入46人、同比增長約12%；合計罰沒款金額85億余元，超過去年全年總和。

　　針對財務造假等信息披露違法行為，證監會表示，投資者買股票買的就是上市公司，上市公司公開披露的資產、經營、財務等信息必須真實、準確、完整。財務造假等信息披露違法行為以虛假信息掩蓋“質量問題”，讓投資者的投資“貨不對板”，嚴重擾亂資本市場秩序、動搖投資者信心。

　　上半年，證監會執法條線將從嚴打擊財務造假等信息披露違法行為列為執法重點，共查辦相關案件192件、同比增長25%，共處罰責任主體283人（家）次、同比增長約33%，罰沒金額47億余元、同比增長約6倍，刑事移送230人（家）次、同比增長238%。

　　針對交易類違法，上半年證監會部署了三方面工作，助力維護市場定價功能正常發揮：

　　一是嚴懲操縱市場，維護市場秩序。比如張某通過連續交易、對倒交易等手段影響“華英農業”交易價格和交易量，致使“華英農業”股價大幅偏離板塊綜合指數和行業指數，被罰沒2.66億元。二是嚴厲打擊內幕交易，形成有力震懾。比如吳某杭控制5個賬戶內幕交易“通潤裝備”，被罰沒1.06億元。三是從嚴處理利用未公開信息交易、從業人員買賣股票等違法行為，嚴肅市場紀律。比如對某證券公司時任副總裁韓某違規買賣股票罰沒1.17億元，并采取10年證券市場禁入措施。

　　數據顯示，上半年，證監會對操縱市場、內幕交易類案件共作出處罰45件、同比增長約10%，處罰責任主體85人（家）次、同比增長約37%，罰沒金額23億余元、同比增長約9%。

　　打得“準”才能打得“疼”。上半年，證監會對上市公司實際控制人、董事長等“關鍵少數”違法予以嚴厲打擊，共處罰“關鍵少數”約100人次、同比增長約40%，罰沒約3.5億元、同比增長約38%，市場禁入約27人次。

　　從具體案例來看，證監會全面追究“關鍵少數”的職務責任和身份責任，財產罰、資格罰疊加適用；嚴懲大股東等違法減持，讓不負責任的“關鍵少數”付出沉重代價；嚴厲懲治“關鍵少數”利用身份優勢操縱股價、內幕交易。

　　證監會還表示，行政處罰只是追責鏈條上的一個環節，提高資本市場違法違規成本必須發揮自律管理、行政監管、行政處罰、刑事追責和民事索賠等“幾家抬”合力。

　　上半年，證監會堅決做到刑事追責“應移盡移”，向公安機關移送涉嫌證券期貨違法犯罪案件86件，會同最高人民法院、最高人民檢察院、公安部發布《關于辦理證券期貨違法犯罪案件工作若干問題的意見》；在堅持“應移盡移”同時，對于公安和司法機關依法認定不構成刑事犯罪并回轉證監會管轄的案件，依法實施行政處罰。

　　下一步，證監會將深入學習貫徹黨的二十屆三中全會精神，認真落實黨中央關于經濟金融工作的決策部署，扎實推動新“國九條”落實落地，始終堅持“長牙帶刺”、一以貫之嚴監嚴管，更加突出從嚴導向，更加突出規范公正，更加突出合力共治，更加突出懲防并舉，以強有力行政執法工作護航資本市場高質量發展，不斷增強投資者的獲得感和投資安全感。